Levantamento realizado mensalmente pela consultoria de investimentos Aditus junto a um grupo de 127 Entidades Fechadas de Previdência Complementar (EFPC), com patrimônio somado de R$ 318 bilhões, apurou uma rentabilidade média de 0,47% no mês de agosto de 2023. No acumulado do ano a rentabilidade média do grupo foi de 8,11% e em 12 meses atingiu 10,75%. O atuarial do grupo, na média, é de INPC + 4,40% ao ano, resultando em alvos de 0,59% no mês, 5,79% no acumulado do ano e 8,62% em 12 meses (ver quadro abaixo).
Dos 448 planos de benefÃcios analisados, 33% são de BenefÃcio Definido (BD) e representam 45% do total de investimentos. Esses 149 planos BDs apresentaram mediana de rentabilidade de 0,55% em agosto, 8,28% no acumulado do ano e 11,06% em 12 meses. A média atuarial dos BDs é INPC + 4,60% ao ano, resultando em metas de 0,61% no mês, 5,93% no ano e 8,82% em 12 meses.
Já os planos de Contribuição Definida (CD) representam 44% do número de planos e 27% do patrimônio. Esses 195 CDs apresentaram mediana de rentabilidade de 0,52% em agosto, 8,11% no acumulado do ano e 10,85% em 12 meses, para uma média atuarial de INPC + 4,20% ao ano, que resultou em alvos de 0,58% no mês, 5,66% no ano e 8,41% em 12 meses.
Os planos de Contribuição Variável (CV) representam 23% do número de planos e 28% do patrimônio. Esses 104 CVs apresentaram mediana de rentabilidade de 0,12% em agosto, 7,58% no acumulado do ano e 9,85% em 12 meses, para média atuarial de INPC + 4,50% ao ano, que resultou em alvos de 0,60% no mês, 5,86% no ano e 8,72% em 12 meses.
Em agosto, a melhor mediana de rentabilidade das carteiras consolidadas veio de investimentos no exterior, com retorno de 2,17%, e a pior veio da renda variável, com -5,08%. No acumulado do ano, a melhor mediana de rentabilidade veio do segmento imobiliário, com retorno de 11,29%, e a pior dos estruturados, com retorno de 3,58%. E em 12 meses, a melhor mediana de rentabilidade veio da renda fixa, com retorno de 11,80%, e a pior da renda variável, com retorno de 2,61%.
