Levantamento realizado pela consultoria de investimentos Aditus em abril, junto a um grupo de 140 Entidades Fechadas de Previdência Complementar (EFPC) que reúnem 533 planos de benefícios e aproximadamente R$ 469 bilhões em ativos mobiliários, apontou uma mediana de rentabilidade de 1,23% no mês, 4,41% no acumulado do ano e 13,23% em 12 meses. O desempenho ficou acima da média das metas nos três períodos. As metas foram de 1,19%, 4,29% e 9,23%, respectivamente, equivalentes a INPC + 4,90% ao ano.
Dos 533 planos analisados, os 169 de Benefício Definido (BD) registraram rentabilidade de 1,28% em abril, 4,27% no ano e 11,74% em 12 meses, frente a metas atuariais de 1,20%, 4,32% e 9,34%, respectivamente, equivalentes a INPC + 5,00% ao ano. O desempenho superou a meta no mês e em 12 meses, mas ficou ligeiramente abaixo no acumulado do ano.
Já os 251 planos de Contribuição Definida (CD) alcançaram rentabilidade de 1,15% no mês, 4,48% no ano e 14,31% em 12 meses, ante metas de 1,04%, 4,13% e 9,32%, respectivamente, correspondentes a IPCA + 4,70% ao ano.
Os 113 planos de Contribuição Variável (CV), por sua vez, apresentaram rentabilidade de 1,26% em abril, 4,38% no ano e 12,73% em 12 meses, frente a metas de 1,21%, 4,35% e 9,44%, respectivamente, equivalentes a INPC + 5,10% ao ano.
Carteira consolidada – Em abril, a carteira consolidada do grupo estava alocada em 91,80% em renda fixa, 3,65% em renda variável, 3,01% em investimentos estruturados, 1,24% em investimentos no exterior e 0,30% em investimentos imobiliários.
No mês, os retornos da carteira consolidada foram de 1,24% na renda fixa, -0,10% na renda variável, 1,71% nos investimentos estruturados, 4,37% nos investimentos no exterior e 0,58% nos investimentos imobiliários.
No acumulado do ano, os retornos atingiram 4,36% na renda fixa, 11,79% na renda variável, 1,45% nos investimentos estruturados, -4,59% nos investimentos no exterior e 4,49% nos investimentos imobiliários.
Em 12 meses, os retornos alcançaram 12,58% na renda fixa, 31,79% na renda variável, 11,20% nos investimentos estruturados, 9,91% nos investimentos no exterior e 14,34% nos investimentos imobiliários.
Para ver o levantamento completo, ECD_ABRIL_2026