21-05-2015 – 13:56:12
Na avaliação da Fitch Ratings, as carteiras de crédito consignado dos bancos brasileiros podem sofrer um aumento moderado do risco nos próximos meses, devido à Medida Provisória (MP) 661 que prevê o aumento do limite do desconto em folha de 30% para 40%. Os 10% a mais serão destinados a despesas relacionadas com cartões de crédito. A proposta soma-se a outra alteração, de outubro, pela qual o prazo máximo de pagamento nas operações de consignado foi de cinco para oito anos.
“O típico credor de consignado é empregado do setor público de baixa ou média renda e aposentados, ambos com pouca flexibilidade para gerenciar seu modesto, porém estável, fluxo de pagamento”, escreve Raphael Nascimento, analista sênior da Fitch, em comunicado. “Menores níveis de renda tendem a estar relacionados a maiores riscos de crédito em empréstimos consignados”, acrescenta o especialista. Com as mudanças, o crédito consignado, diz Nascimento, tende a acelerar o seu crescimento na carteira dos bancos, em um momento em que o crédito ao consumo e o financiamento imobiliário têm perspectivas não tão boas.
Na visão da agência de classificação, o crédito consignado, apesar do perfil modesto de seus tomadores, tem sido positivo para o mix de varejo dos grandes bancos brasileiros nos últimos anos. “O alongamento dos prazos e o possível aumento de limite de alguma forma compensam a melhora do mix”.
Os empréstimos com desconto em folha somaram R$ 353 bilhões em 2014, o que representou um crescimento anual de 37%. Segundo o BC, em março a taxa de juros no consignado estava ao redor de 26%, contra 45% para outros créditos voltados ao consumo. Entre os novos riscos que a Fitch enxerga para o segmento, ela aponta a possibilidade de reduções nos tetos obrigatórios de juros, e alterações no sistema de aposentadoria ou da estabilidade de servidores públicos. “Potenciais mudanças regulatórias também adicionam risco à precificação dos empréstimos e aumentam o risco de mortalidade carregado pelos bancos”, nota a agência.
Os bancos mais ativos no mercado de crédito consignado são o Itaú Unibanco e o Santander. Ambos atuam via joint venture nesse nicho, o primeiro com o BGM, e o segundo com o Bonsucesso.